Wir sind stolz, zu den Besten zu gehören!

Alle Jahre wieder untersucht die Handelszeitung die Angebote im 3a-Fonds-Markt. Inzwischen gibt es in der Schweiz gegen 160 Fonds, die von der Hochschule für Wirtschaft in Freiburg für die Handelszeitung unter die Lupe genommen wurden.

In der Kategorie «Aktien (90 bis 100 Prozent Aktien)» findet man das erste Mal auch unseren Fonds, den Quantex-Fonds «Spectravest 3A» mit der ISIN-Nummer CH0401023459. In dieser Kategorie haben wir in der Besten-Liste der Handelszeitung den Rang 2.98 erzielt, was so viel heisst wie ein «sehr gut».

Bisher tauchte unser 3A-Fonds in dieser Studie noch nie auf. Dies einfach, weil der Track-Record bisher zu wenig lang war. Der «Spectravest 3A» wurde im Mai 2018 aufgelegt, weshalb wir somit erst seit Anfang 2022 drei ganze Kalenderjahre auf dem Buckel haben. Dieser Umstand hat uns nun aber das erste Mal in die Handelszeitung-Auswertung gehievt.

Absolut beste Performance

Weil der «Spectravest 3A» eben noch jung ist, hat es in diesem Jahr aber noch nicht für eine "richtige" Prämierung gereicht. Dazu braucht es eine Laufzeit von mindestens fünf Jahren. Was man aber sagen kann ist, dass wir es punkto Performance in den ersten drei Jahren allen gezeigt haben. Mit einem Plus von über 28 Prozent in den vergangenen drei Jahren haben wir alle anderen der untersuchten 3A-Fonds (egal mit welchem Aktienanteil) meilenweit hinter uns gelassen. Du kannst dir vorstellen, dass wir unheimlich stolz auf unser Team sind!

Auch die anderen 160 Fonds-Produkte haben 2022 etwas besser performt als noch im vergangenen Jahr. «Trotz dem stark negativen Marktumfeld war die Performance im Vergleich zu den Benchmarks über ein Jahr hinweg tendenziell besser als bei der vergangenen Auswertung», sagt Studienautor Thomas Schudel. 32 Prozent der Fonds in der Studie erzielten während eines Jahres eine Outperformance – im Vergleich zu lediglich 11 Prozent im Jahr 2021.

Sobald der «Spectravest 3A»-Fonds dann fünf Jahre auf dem Markt ist, werden wir nicht mehr mit einem Malus bestraft und werden richtig in die Kränze kommen. Klar kann man zur Zukunft keine Aussage machen, aber wir behalten unsere erfolgreiche Strategie bei und rechnen fest damit, dass wir auch in zwei Jahren zu den Besten gehören werden.

Je grösser der Aktienanteil, umso besser

Wir haben viele Reaktionen zu unserer Top-Performance im grossen Fonds-Check der Handelszeitung erhalten und wurden immer wieder gefragt, wie eine Dreijahresperformance von mehr als 28 Prozent überhaupt möglich war. «Wir sind absolute Aktien-Aficionados und setzen voll auf Firmen-Wertpapiere», sagt der verantwortliche Fondsmanager Peter Zeier. Bei vielen 3A-Produkten ist ein Aktienanteil von 100% nicht gegeben und die meisten Produkte haben nur sehr wenig Aktien in ihren Portfolios.

Was aber zeichnet den «Spectravest 3A»-Fonds genau aus? «Wir verfolgen eine klare Anlagestrategie und sind als Value-Investoren ständig auf der Suche nach den günstigsten Aktien», erklärt Zeier. Gekauft werden also nur Titel, die deutlich unterbewertet sind. Ein weiterer Punkt, in dem sich die Spectravest-Strategie von anderen 3A-Fonds unterscheidet, ist das Universum: «Wir kaufen Aktien auf der ganzen Welt und in allen Sektoren und Branchen, was für eine breite Diversifikation bzw. gute Absicherung sorgt.»

Zudem werden alle Titel im Säulen-3A-Fonds von Spectravest gleichgewichtet. «Wetten auf einzelne Wertpapiere gibt es bei uns nicht», erklärt der Fondsmanager und Chef von Spectravest weiter. «Bei unserer Anlagestrategie steht die konsequente Aktienanalyse über allem.»

Noch ein Wort zu unseren Gebühren

Wir haben uns seit je her Transparenz auf die Fahne geschrieben, weshalb wir hier auch über die Kosten des «Spectravest 3A»-Fonds sprechen möchten. In der aktuellen Studie der Handelszeitung wurde die Performance abzüglich Kosten gemessen. Was bedeutet, dass unsere Performance vor Abzug der Kosten noch höher lag. Der Spectravest-Fonds gehört mit einer «Total Expense Ratio» TER von 1.33 Prozent eher zu den teureren Produkten. Diese Gesamtkostenquote umfasst alle Gebühren, die während eines Jahres anfallen.

«Wir sind der Meinung, dass Qualität seinen Preis hat», begründet Peter Zeier die TER-Gebühren. Und die Performance während der letzten drei Jahren von über 28 Prozent gibt dem Fondsmanager auch recht. Der «Spectravest 3A»-Fonds ist ein aktiv verwalteter Fonds. Das heisst, Zeier und sein Team setzen sich jeden Tag aktiv für eine top Performance ein.

Seit Jahren streiten sich Fachleute und Anlegerinnen und Anleger darüber, ob man sein Geld besser in aktiv gemanagte Fonds oder in passive ETF investieren soll. Argumente gibt es für beide Strategien. Was ist die richtige Wahl für dich? Falls du investieren möchtest, aber dich nicht gross für die Börse interessierst, kann es empfehlenswert sein, wenn du dein Geld einem Profi wie Spectravest anvertraust.

Falls du hingegen das Steuer lieber in den eigenen Händen hältst, können Robo Advisors, ETF (an der Börse gehandelte Fonds) oder auch direkte Anlagen eine Möglichkeit darstellen. Aber Achtung! Exchange Traded Funds können auch praktische Werkzeuge zur Selbstverstümmelung werden.

Egal ob du dich für eine aktive oder passive Strategie entscheidest, am Ende des Tages ist es vor allem wichtig, dass du eine Anlagestrategie bzw. einen Manager findest, mit welchem du dich wohl fühlst. Nur so kannst du die nötige Geduld aufbringen, um das langfristige Renditepotenzial auszuschöpfen. Falls du deine Anlage einem professionellen Fondsmanager delegierst, sollte er für diese anspruchsvolle Aufgabe auch entsprechend entlöhnt werden.